Торговля золотом в мире делится на биржевую и внебиржевую. Я уже не раз писал о внебиржевой торговле – прежде всего, Лондонском рынке драгоценных металлов (LBMA). Это оптовый внебиржевой рынок для торговли золотом, серебром, платиной и палладием. Торговля ведётся среди членов Лондонской ассоциации рынка драгоценных металлов (LBMA). Считается, что именно LBMA является мировым центром золотого ценообразования. Подробнее смотрите мою статью: «Так кто же управляет мировым рынком золота? – LBMA» (https://www.zolotoy-club.ru/tpost/ethal39kb1-tak-kto-zhe-upravlyaet-mirovim-rinkom-zo). Тем не менее, эксперты обращают внимание, что значимость LBMA постепенно снижается. Возрастает значимость биржевых торговых площадок, операции которых являются более прозрачными. Там осуществляются как спотовые, так и срочные операции. Также идет торговля паями (долями) золотых биржевых фондов (ETF). На многих биржах фьючерсные и опционные контракты не кончаются поставками физического золота (т.е. имеет место азартная спекулятивная игра с помощью так называемого «бумажного золота»), на других действительно торгуется физическое золото (в виде стандартных слитков).
Наиболее известными и значимыми биржевыми площадками являются следующие.
Нью-Йоркская товарная биржа (NYMEX).
Шанхайская биржа золота.
Токийская товарная биржа (TOCOM).
Швейцарская биржа SIX Swiss Exchange.
Стамбульская биржа Borsa Istanbul.
Дубайская биржа золота и товаров.
В этот список еще можно добавить Гонконгскую биржу золота. Ее открыли 1 января 2025 года. Она стала преемницей Китайской биржи золота и серебра, которая работала более 115 лет.
Хотя Россия занимает второе-третье места в мире по добыче драгоценного металла, однако своей биржи золота у нее нет. Разговоры о возможности и необходимости ее создания идут уже многие годы. России нужна собственная биржа золота, чтобы снизить зависимость от ценообразования Лондонского рынка (LBMA) и создать независимые индикаторы рыночной стоимости золота.
Три года назад (примерно в августе 2022 года) неожиданно заговорили о том, что в самое ближайшее время в России появится своя золотая биржа. Отчасти этому способствовало то, что «коллективный Запад» объявил России «золотые санкции», отрезал ее от Лондонского рынка и большинства золотых бирж. После того, как у российских аффинажных заводов отозвали сертификацию LBMA, стали говорить, что Россия введет эквивалентный торговый стандарт золотых слитков и учредит Московскую международную биржу драгоценных металлов. Кроме того, ценовой комитет должен установить эталонную цену, аналогичную лондонскому фиксингу цен на золото. Были заявления, что Московская международная биржа будет свободна от недостатков крупнейших в мире центров торговли золотом в Нью-Йорке и Лондоне, где имеет место манипулирование ценами. В одной из публикаций того времени, отмечалось: «Прозрачное ценообразование могло бы стать стимулом для использования новой биржи другими странами». Некоторые эксперты по золоту, например, Себастьян Хелл вообще посчитали, что золотая биржа России может стать первым шагом к возрождению золотого стандарта: «…собственная российская биржа золота в сотрудничестве с Китаем и другими странами также может стать предшественником золотого стандарта или частично обеспеченного золотого стандарта».
Однако к концу 2022 года разговоры о российской бирже золота утихли. Наблюдатели тогда горько пошутили, что идея золотой биржи оказалась всего лишь «прожектом». Формально в России имеется биржевая торговля золотом. Оно осуществляется на Московской бирже, где есть секция торговли физическим металлом (операции начались с октября 2013 года). И на ней совершаются сделки с участием коммерческих банков, ЦБ и золотодобытчиков. Но масштабы операций весьма скромные. И все они исключительно между российскими партнерами.
Но вот в августе 2025 года в СМИ появилась целая серия публикаций на уже хорошо подзабытую тему российской биржи золота. Кажется, толчок этим публикациям дало известное информационное агентство BNE IntelliNews (ранее называвшееся Business News Europe). Речь идет о материале от 27 июля под названием «Россия и Китай создадут собственные золотые биржи и разорвут связи с западным контролем» («Russia, China to set their own gold exchanges, cut ties with Western control») https://www.intellinews.com/russia-china-to-set-their-own-gold-exchanges-cut-ties-with-western-control-392945/ Приведу начало публикации: «Россия и Китай предпринимают конкретные шаги по сокращению влияния Запада на мировые рынки золота, что свидетельствует о более широком движении к монетарной самодостаточности и передислокации золотых резервов из традиционных западных центров. Россия готовится запустить собственную биржу золота, независимую от Лондонской ассоциации участников рынка драгоценных металлов (LBMA), которая с начала XX века доминирует в международном ценообразовании. По словам официальных лиц, торговля на новой российской площадке будет осуществляться физическими слитками, а участие в ней открыто для стран БРИКС».
Далее в материале говорится о том, что торговля на новой бирже будет не «бумажным», а физическим золотом. Также говорится, что Россия будет координировать свои усилия по созданию золотой биржи с Китаем, что указанные две главные золотые державы (если судить по объемам добычи драгоценного металла) способны создать рынок драгоценного металла, «самодостаточный» от западной финансовой инфраструктуры. Все это отражает более широкие тенденции дедолларизации среди стран с развивающейся экономикой.
Выше я уже отметил, что в этом году возникла Гонконгская золотая биржа. Наблюдатели считают, что это не случайно, она будет работать в паре с российской золотой биржей. Китай также сделал решительный шаг, открыв в Гонконге своё первое офшорное золотое хранилище. Это хранилище позволяет торговым партнёрам с положительным сальдо по отношению к Китаю конвертировать излишки юаней напрямую в золото, полностью минуя доллар США. А среди торговых партеров Китая лишь Россия имеет большое положительное сальдо торговли. Очевидно, что хранилище создано, в первую очередь, под Россию.
В упомянутой выше статье приводится высказывание китайских официальных лиц по поводу создания золотой биржи и хранилища золота в Гонконге: это «смелый шаг к прозрачности в торговле и возврат к принципам XIX века: где золото, там и деньги». Явный намек на возрождение золотого стандарта.
Кое-какие подробности о российской золотой бирже проскакивают в российских СМИ. Вот, например, материал от 19 июля нынешнего года под названием «Россия запускает независимую биржу золота: альтернатива LBMA и шаг к дедолларизации» https://sergeytereshkin.ru/blog/rossiya-zapuskaet-nezavisimuyu-birzhu-zolota-alternativa-lbma-i-shag-k-dedollarizatsii В ней уже содержится очень конкретная информация. В 2025 году должны начаться торги физическим золотом в виде слитков на площадке Санкт-Петербургской международной товарно-сырьевой биржи (СПбМТСБ) Это проект указанной биржи совместно с государственной компанией «Гознак». Торги будут проводиться по принципу “один лот — один слиток” в спотовом режиме. На первом этапе предполагается торговля двумя типами золотых слитков: мерными слитками массой 1 кг и стандартными банковскими слитками массой около 12 кг. Для организации расчетов и поставки металла биржа привлекает Центр поставок и хранения, который проходит аккредитацию при Банке России для получения статуса оператора товарных поставок.
Судя по имеющейся информации, золотая биржа будет обслуживать юридических лиц: крупные коммерческие банки; золотодобывающие компании; аффинажные заводы (предприятия по очистке золота); промышленные компании – потребители драгоценных металлов.
В большинстве публикаций говорится, что торговля золотом на Петербургской международной товарно-сырьевой бирже должна начаться в третьем квартале 2025 года. На момент написания статьи уже началась вторая половина третьего квартала. Следовательно, ждать запуска золотой торговли можно со дня на день.
Инвестиции и богатство сами себя не сделают. Вы всегда можете приобрести инвестиционные монеты Георгий Победоносец и Сеятель по лучшим ценам у нас на сайте Золотого Инвест Клуба.
Получайте самую свежую и оперативную информацию, аналитику, лучшие цены на золотые монеты в наших соцсетях:
💙 Мы в Телеграм
💟 Мы на YouTube
💜 Мы в ВК
Получайте самую свежую и оперативную информацию, аналитику, лучшие цены на золотые монеты в наших соцсетях:
💙 Мы в Телеграм
💟 Мы на YouTube
💜 Мы в ВК
